ANALYSE FINANCIERE: EXERCICE CORRIGE

PARTIE PRATIQUE

Exercice  : 

La SARL FRITEX connait des difficultés de trésorerie par suite de mise en liquidation d’un de ses clients importants, dont la créance de 750.000 DHS est irrécouvrable. La banque de la SARL assortit l’octroi de tout nouveau découvert à une restructuration importante de la société.

 Le compte clients et comptes rattachés tiennent compte d’une provision de 750.000qui concerne le client mis en liquidation.

 Les autres dettes de financement comportent un montant de 285.000 DHS à échéance à moins d’un an.

 La provision pour charges concerne un rappel d’impôts effectué après redressement et qui devra être réglé en N+1.

Questions:

1. Présenter le bilan financier par grandes masses? (8 pts)

2. Évaluer le FRF ; BFR et TN? (5 pts)

3. Apprécier l’autonomie financière et la liquidité? Et commentez les résultats ? (7 pts)

Voici le bilan avant la répartition au 31/12/N:

SOLUTION:

1. bilan financier condensé:

               Cette entreprise est en mauvaise santé car :